Rosta Roland Dávid

Fremora

Naperőmű, logisztikai/ipari ingatlan, adatközpont, telekom és film SPV-k – az LOI-tól a Closingig

Bemutatkozás

Naperőmű-fejlesztési tranzakciókkal 2021 januárjában kezdtem foglalkozni, jogászként.

Eddigi tapasztalataim alapján a tranzakciók döntő többsége felkészítés hiányán bukik el – strukturálatlan adatszoba, befektetői szempontból nem validált dokumentáció, kezeletlen kockázatok. Ebből következnek a csúszó határidők, az árviták a tárgyalóasztalnál, meghiúsuló ügyletek.

Az átvilágítás (due diligence; DD) kimenetele az adásvételi folyamat megkezdése előtt dől el.

A Fremora ezt a munkát végzi. A Data Room felépítése, a kockázatok azonosítása és kezelése, a folyamat koordinációja az LOI-tól a Closingig.

Tapasztalat

0 + év

Projekt összesen

0 + MWp

Iparágak

Ötféle ügylet, egy koordinátori logika

Naperőmű (utility-scale solar)

RTB és üzemelő naperőmű SPV-k adásvétele, banki projektfinanszírozása és tőkefinanszírozása. Sell-side felkészítés, Vendor DD, tranzakció-koordináció LOI-tól Closingig.

Logisztikai és ipari ingatlanfejlesztés

PropCo struktúrák adásvétele és finanszírozása. Bérlői dokumentáció, környezeti kockázatok, ESG megfelelőség és Share Deal koordináció

Adatközpont

Colocation és hyperscale adatközpont SPV-k adásvétele és finanszírozása. Áramkapacitás, SLA-kockázatok, EU EED megfelelőség és bérlői struktúra vizsgálata

Telekommunikációs torony (TowerCo)

Toronyportfólió adásvétele és finanszírozása. Ground lease mátrix, MLA/MSA struktúra, co-location kockázatok és versenyhatósági megfelelőség.

Filmipar

Production SPV-k finanszírozása és adásvétele. Chain of Title, magyar adóvisszatérítés, Completion Bond és pre-sale struktúra vizsgálata.

Vendor DD checklistek letöltése

Kiemelt Szolgáltatási Területek

A tranzakciók leginkább nem a tárgyalóasztalnál, hanem az előkészítésnél dőlnek el. Az alábbi három pillér biztosítja a projektek jogi, strukturális és üzleti stabilitását.

Tranzakciós Menedzsment

Teljes körű tranzakciós koordináció az LOI-tól a Closingig. SPA, SHA és befektetési szerződések logikai kontrollja, üzleti kockázatok kiszűrése és tárgyalási támogatás a jogi csapattal összhangban.

Vendor Due Diligence (VDD)

Felkészülés a befektetői átvilágításra. A problémák korai azonosítása, a Data Room strukturált felépítése és a dokumentáció DD-ready állapotba hozása még az értékesítési folyamat előtt.

Strukturális Tervezés & SPV

Projektcégek és holding-rendszerek statikai tervezése. Adó- és dologi jogi szempontból optimalizált governance mechanizmusok kialakítása, különös tekintettel a későbbi exit-lehetőségekre.

Wealth Structuring / HNWI SPV Advisory

Klasszikus vagyonkezelés helyett vagyonbiztonsági architektúra; a magánvagyonokat kezelő céghálók (SPV-k) statikai tervezése, a kockázatok kiszűrése és az átlátható governance-rendszerek kialakítása – a generációváltás vagy az exit szempontjai szerint.

HNWI SPV Check-Up

A meglévő cégháló, üzletrészek és szerződéses kapcsolatok mélyfúrása. A strukturális kockázatok és logikai hibák feltérképezése, majd javítási javaslatcsomag készítése.

Holding & Governance

Családi és befektetési SPV-rendszerek összehangolt tervezése – olyan döntéshozatali mechanizmusok (governance) beépítése, amelyek kezelik az öröklési kockázatokat és a tulajdonosi vitákat.

Exit Readiness

A struktúra »DD-ready« állapotba hozása – a dokumentáció és a jogi háttér olyan szintű rendezése, hogy egy potenciális vevő vagy auditor számára az átvilágítás zökkenőmentes legyen.

Board Advisory (Retainer)

Folyamatos tranzakciós kontroll – rendszeres támogatás a tulajdonosok számára új vagyonelemek integrálásakor, biztosítva, hogy az új ügyletek ne gyengítsék a meglévő struktúra stabilitását.

Kapcsolat

Adatvédelmi tájékoztató